Альтернативные инвестиции становятся одним из самых быстрорастущих сегментов глобального финансового рынка. Объем альтернативных активов под управлением вырос с 9,5 трлн долл. в 2018 году более чем до 21 трлн долл. в 2025 году, а к 2029 году может превысить 29 трлн долл.
Интерес инвесторов к этому сегменту во многом связан с изменением структуры мировой экономики: более 80% компаний с выручкой свыше 100 млн долл. остаются частными, а значительная часть роста бизнеса может происходить еще до выхода на биржу. При этом доля частных инвесторов в альтернативных фондах пока составляет лишь около 16%, несмотря на то что им принадлежит почти половина мирового финансового капитала, — это указывает на значительный потенциал дальнейшего развития рынка.
Лаборатория исследований рынка инвестиций «Альфа-Капитал» изучила, какие сегменты альтернативных инвестиций сегодня представлены на глобальном рынке, какую роль они могут играть в портфеле и почему растет интерес к этому классу активов.
«В российских и зарубежных источниках альтернативные активы (или alternative assets) определяются как категория инвестиционных инструментов, которые выходят за рамки традиционных рыночных активов (акции в публичном обращении, облигации, ПИФы и прочие высоколиквидные инструменты) и предоставляют доступ к частному сектору экономики, составляющему более 80% мирового хозяйства. Им свойственна сравнительно низкая ликвидность, повышенный риск и, следовательно, более высокая доходность по сравнению с классическим портфелем акций и облигаций».