Привлечение капитала

Информационно-аналитическая поддержка компании 
при подготовке к привлечению капитала

Привлечение капитала:
цели и формы

Привлечение капитала — это обеспечение бизнеса долгосрочными или краткосрочными ресурсами на оптимальных условиях. Формы: собственный (доля), заёмный (кредит, облигация), гибридные решения. На выбор влияют стадия компании, срок проекта, стоимость капитала, риски 
и требования к отчётности.

Инструменты привлечения капитала
для бизнеса

ЦФА

 

Возможность гибкого привлечения финансирования с помощью блокчейн-технологий, с меньшими затратами и в более короткие сроки по сравнению с традиционными методами, такими как выпуск акций или облигаций

Pre-IPO

 

Привлечение акционерного капитала в вашу компанию на этапе, предшествующем первичному размещению акций на бирже

Выпуск облигаций

Классический инструмент привлечения долгового капитала, который позволяет гибко управлять финансированием и сохранить контроль над бизнесом

Часто задаваемые вопросы

  • Что такое привлечение капитала и какие способы доступны для компаний?

    Привлечение капитала — это процесс получения компанией дополнительных финансовых ресурсов для развития бизнеса. УК «Альфа-Капитал» оказывает услуги по инвестиционному консалтингу для корпоративных клиентов, помогая юридическим лицам выбрать оптимальный способ финансирования.


    Основные способы привлечения капитала:

    • Выпуск корпоративных облигаций на бирже
    • Эмиссия цифровых финансовых активов (ЦФА)
    • Организация частного размещения среди инвесторов (pre-IPO)

    Каждый инструмент имеет свои особенности. Наши эксперты проводят анализ бизнеса клиента и помогают определить наиболее подходящие варианты финансирования.


  • Как привлечь капитал?

    Начните с постановки цели и расчёта потребности: какая сумма, на какой срок и под какие задачи — рост, инвестиции, рефинансирование или покрытие разрывов. Постройте простую финансовую модель с несколькими сценариями и определите допустимую стоимость денег. Подготовьте базовый пакет материалов: краткое описание проекта, презентацию, управленческую отчётность и структуру владения. Рассмотрите три группы решений — долговые, долевые и смешанные. Сопоставьте их по горизонту, стоимости, влиянию на контроль, требованиям к обеспечению, ковенантам и налоговым последствиям. Для малого и среднего бизнеса, включая привлечение капитала ООО, заранее проверьте юридическую чистоту активов, наличие залога и корректность корпоративных документов. Далее выбирайте каналы общения: банки, лизинг, фонды, частные инвесторы, профильные площадки. Переговоры ведите параллельно, фиксируя ключевые условия в инвестиционных документах (term sheet).


  • Как разработать стратегию привлечения капитала?

    Стратегия привлечения капитала — это план, определяющий оптимальные источники финансирования. Правильная стратегия позволяет компании правильно управлять структурой капитала и минимизировать стоимость привлекаемых ресурсов.

    Ключевые элементы стратегии:

    • Определение потребности в финансировании
    • Анализ доступных инструментов
    • Оценка соотношения собственного и заемного капитала
    • Разработка инвестиционного плана

    Специалисты «Альфа-Капитал» могут помочь разработать результативную стратегию, учитывающую специфику вашего бизнеса и рыночную конъюнктуру.


  • Какой вид инвестиций выбрать?

    Короткий горизонт и сезонные колебания — одна логика; долгие проекты и масштабирование — другая. Если задачей является привлечение оборотного капитала, обычно подходят овердрафт, возобновляемая кредитная линия, факторинг, коммерческий кредит от поставщиков или страхование дебиторской задолженности. Эти инструменты ценятся за скорость и гибкость. Для долгосрочных задач смотрят на облигации, кредиты под инвестиционные цели, долевое участие, конвертируемые инструменты. Выбирая, оцените четыре критерия: стоимость, срок и график выплат, требования к залогу и отчётности, а также влияние на контроль и будущие раунды.


  • Как выбрать оптимальный инструмент привлечения капитала для вашей компании?

    Выбор подходящего способа финансирования зависит от множества факторов, включая масштаб бизнеса, стадию развития компании и цели привлечения средств. Разные инструменты имеют различные требования к компаниям и предлагают разные условия.

    Основные инструменты привлечения капитала:

    • Выпуск ЦФА — подходит для компаний, готовых к инновационным финансовым решениям
    • Корпоративные облигации — классический инструмент для компаний с устойчивым финансовым положением
    • Pre-IPO-финансирование — для бизнеса, планирующего в перспективе выход на публичный рынок

    Эксперты «Альфа-Капитал» помогают компаниям выбрать оптимальный инструмент с учетом их финансовых возможностей и потребностей. Для бизнеса важно не только привлечь необходимый объем средств, но и сделать это на подходящих условиях, с приемлемой стоимостью обслуживания капитала. Консультации экспертов нашей компании направлены на помощь в оптимальном структурировании сделок по привлечению финансирования для клиентов различного масштаба.


  • Как найти инвестора?

    Определите профиль партнёра: стратегический инвестор, финансовый фонд, family office (группа экспертов и специалистов, которые оказывают услуги комплексного управления делами и состоянием состоятельной семьи) или частный инвестор. Подготовьте «тизер» на 1–2 страницы, презентацию и ключевые документы. Используйте несколько каналов одновременно — банки и инвестиционные консультанты, отраслевые ассоциации, конференции, закрытые клубы и специализированные платформы. На ранних этапах не раскрывайте чувствительные данные без NDA (соглашении о неразглашении информации), фиксируйте договорённости письменно и готовьте ответы на типовые вопросы по рынку, модели и рискам.


  • Какие факторы влияют на успешность привлечения капитала?

    Успех в привлечении капитала зависит от множества факторов. Понимание этих факторов помогает бизнесу максимально увеличить шансы на получение финансирования.

    Ключевые факторы успеха:

    • Качество бизнес-модели и перспективы роста
    • Профессионализм управленческой команды
    • Прозрачность финансовой отчетности
    • Четкая стратегия использования привлекаемых средств
    • Правильный выбор времени выхода на рынок капитала

    Эксперты «Альфа-Капитал» помогают клиентам усилить позитивные факторы при подготовке к привлечению инвестиций. Наши услуги включают в себя комплексное консультационное сопровождение на всех этапах работы с инвесторами.


  • Какие проблемы могут возникать при привлечении капитала?

    Чаще всего мешают завышенная оценка бизнеса, неполная управленческая отчётность, слабая залоговая база, высокая концентрация выручки и непрозрачная структура владения. Процессы затягиваются из‑за регуляторных требований, колебаний ставок и валюты, а также из‑за несогласованности позиций между собственниками. Чтобы снизить риски, заранее проведите аудит договоров и активов, подготовьте реалистичные сценарии в финансовой модели, определите пределы по ковенантам и дивидендной политике и проверьте соответствие требованиям комплаенса. Такая подготовка повышает вероятность того, что привлечение капитала предприятия пройдёт быстрее и на более предсказуемых условиях.


  • Как цифровизация меняет процесс привлечения капитала?

    Цифровые технологии трансформируют традиционные механизмы финансирования, создавая новые возможности для бизнеса. Компании могут использовать инновационные инструменты для привлечения инвестиций.

    Ключевые тренды цифровизации:

    • Появление цифровых платформ для инвестирования
    • Развитие рынка цифровых финансовых активов
    • Использование блокчейн-технологий для выпуска ценных бумаг
    • Автоматизация процессов оценки инвестиционных рисков

    «Альфа-Капитал» активно внедряет цифровые решения, что позволяет нашим клиентам получать доступ к новым продуктам на рынке. Мы помогаем компаниям использовать преимущества цифровизации для оптимизации инвестиционной деятельности.

  • Главная
    ДУ
    БПИФы
    ИИС
    ПИФы
    Меню